Best options trading strategy

As 4 principais estratégias de opções para iniciantes As opções são excelentes ferramentas para negociação de posições e gerenciamento de risco, mas encontrar a estratégia certa é a chave para usar essas ferramentas em seu benefício. Os iniciantes têm várias opções ao escolher uma estratégia, mas primeiro você deve entender quais são as opções e como elas funcionam. Uma opção confere ao seu detentor o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender o ativo subjacente a um preço especificado em ou antes de sua data de vencimento. Existem dois tipos de opções: uma chamada, que dá ao titular o direito de comprar a opção, e uma put, que dá ao seu titular o direito de vender a opção. Uma chamada é dentro do dinheiro quando o seu preço de exercício (o preço pelo qual um contrato pode ser exercido) é menor do que o preço subjacente, no dinheiro quando o preço de exercício é igual ao preço do preço subjacente e fora de o dinheiro quando o preço de exercício é maior do que o subjacente. O reverso é verdadeiro para puts. Quando você compra uma opção, seu nível de perda é limitado ao preço optionrsquos ou premium. Quando você vende uma opção nua, seu risco de perda é teoricamente ilimitado. Opções podem ser usadas para proteger uma posição existente, iniciar um jogo direcional ou, no caso de certas estratégias de spread, tentar prever a direção da volatilidade. As opções podem ajudá-lo a determinar o risco exato que você assume em uma posição. O risco depende da seleção da greve, volatilidade e valor do tempo. Não importa qual estratégia eles usem, os novos operadores de opções precisam se concentrar no uso estratégico da alavancagem, diz Kevin Cook, instrutor de opções da ONN TV. "Ser sistemático e voltado para a probabilidade vale muito a longo prazo", diz ele, avisando que, em vez de comprar opções fora do dinheiro só porque são baratas, os novos operadores devem olhar para uma opção mais próxima do dinheiro. spreads que têm maior probabilidade de sucesso. Ele dá este exemplo: Se você está otimista em ouro e quer usar o fundo negociado em bolsa GLD, que atualmente está sendo negociado a 111,00, em vez de gastar 45 centavos na chamada de junho de 125 em busca de um home run, você tem uma chance maior de obter lucros comprando o spread de chamada de junho de 110/111 para 55 centavos. Escolher a estratégia de opções adequada para usar depende da sua opinião de mercado e qual é o seu objetivo. Chamada coberta Em uma chamada coberta (também chamada de compra / gravação), você mantém uma posição comprada em um ativo subjacente e vende uma chamada contra esse ativo subjacente. Sua opinião de mercado seria neutra a alta sobre o ativo subjacente. Na frente de risco versus recompensa, seu lucro máximo é limitado e sua perda máxima é substancial. Se a volatilidade aumenta, ela tem um efeito negativo e, se diminuir, tem um efeito positivo. Quando os movimentos subjacentes contra você, as chamadas curtas compensam parte de sua perda. Os operadores geralmente usam essa estratégia para tentar corresponder aos retornos gerais do mercado com menor volatilidade. Sobre o autor10 Opções Estratégias a serem Sabidas Com muita frequência, os investidores entram no jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar seu risco e maximizar o retorno. Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a aproveitar a flexibilidade e o poder total das opções como veículo de negociação. Com isso em mente, reunimos este slide show, que esperamos que encurte a curva de aprendizado e aponte-o na direção certa. Com muita frequência, os investidores entram no jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar seu risco e maximizar o retorno. Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a aproveitar a flexibilidade e o poder total das opções como veículo de negociação. Com isso em mente, reunimos este slide show, que esperamos que encurte a curva de aprendizado e aponte-o na direção certa. 1. Chamada Coberta Além de comprar uma opção de compra a descoberto, você também pode participar de uma estratégia básica de chamada coberta ou de compra e venda. Nessa estratégia, você compraria os ativos diretamente e, simultaneamente, escreveria (ou venderia) uma opção de compra nesses mesmos ativos. Seu volume de ativos deve ser equivalente ao número de ativos subjacentes à opção de compra. Os investidores costumam usar essa posição quando têm uma posição de curto prazo e uma opinião neutra sobre os ativos, e estão procurando gerar lucros adicionais (por meio do recebimento do prêmio de compra) ou proteger contra um possível declínio no valor dos ativos subjacentes. (Para mais informações, leia Estratégias de chamadas cobertas para um mercado em queda). 2. Casado em uma estratégia de venda casada, um investidor que compra (ou atualmente possui) um ativo específico (como ações), compra simultaneamente uma opção de venda por um número equivalente de ações. Os investidores usarão essa estratégia quando estiverem otimistas quanto ao preço dos ativos e desejarem se proteger contra potenciais perdas de curto prazo. Essa estratégia funciona essencialmente como uma apólice de seguro e estabelece um piso caso o preço dos ativos caia drasticamente. (Para saber mais sobre como usar essa estratégia, consulte Casado Coloca: Uma Relação Protetora.) 3. Spread Call Spread Em uma estratégia de bull call spread, um investidor irá simultaneamente comprar opções de compra a um preço de exercício específico e vender o mesmo número de chamadas em um maior preço de exercício. Ambas as opções de compra terão o mesmo mês de vencimento e ativo subjacente. Esse tipo de estratégia de spread vertical é frequentemente usado quando um investidor está otimista e espera um aumento moderado no preço do ativo subjacente. (Para saber mais, leia os Spreads de Crédito Vertical em Touro e Urso.) 4. Proposição de Urso A estratégia de disseminação de ursa é outra forma de disseminação vertical. Nessa estratégia, o investidor adquirirá simultaneamente opções de venda como um preço de exercício específico e venderá o mesmo número de opções a um preço de exercício mais baixo. Ambas as opções seriam para o mesmo ativo subjacente e têm a mesma data de vencimento. Este método é usado quando o negociador está em baixa e espera que o preço dos ativos subjacentes caia. Oferece ganhos limitados e perdas limitadas. (Para mais informações sobre essa estratégia, leia Bear Put Spreads: Uma Alternativa Que Cresce Para Venda Abreviada.) 5. Coleira Protetora Uma estratégia de colarinho de proteção é executada pela compra de uma opção de venda fora do dinheiro e por escrito opção de compra de dinheiro ao mesmo tempo, para o mesmo ativo subjacente (como ações). Esta estratégia é frequentemente utilizada pelos investidores depois de uma posição longa em uma ação ter experimentado ganhos substanciais. Desta forma, os investidores podem garantir lucro sem vender suas ações. (Para mais informações sobre esses tipos de estratégias, consulte Não se Esqueça do Colarinho de Proteção e Colocar Colares no Trabalho.) 6. Long Straddle Uma estratégia de opções de longo prazo é quando um investidor compra uma opção de compra e venda com o mesmo preço de exercício e data de validade simultaneamente. Um investidor frequentemente usará essa estratégia quando acreditar que o preço do ativo subjacente se moverá de forma sig - nificativa, mas não tem certeza de qual direção o movimento tomará. Essa estratégia permite que o investidor mantenha ganhos ilimitados, enquanto a perda é limitada ao custo de ambos os contratos de opções. (Para mais, leia Straddle Strategy Uma Abordagem Simples Para Negar o Mercado.) 7. Long Strangle Em uma estratégia de opções de strangle longo, o investidor compra uma opção de compra e venda com o mesmo vencimento e ativo subjacente, mas com preços de exercício diferentes. O preço de exercício da opção de compra normalmente estará abaixo do preço de exercício da opção de compra e as duas opções estarão fora do dinheiro. Um investidor que usa essa estratégia acredita que o preço dos ativos subjacentes experimentará um grande movimento, mas não tem certeza de qual direção o movimento tomará. As perdas são limitadas aos custos de ambas as opções. Normalmente, as estrangulamentos são menos dispendiosas do que as separadas, porque as opções são compradas sem dinheiro. (Para mais, veja Obter uma forte sustentação no lucro com estrangulamentos.) 8. Spread de borboleta Todas as estratégias até este ponto exigiram uma combinação de duas posições ou contratos diferentes. Em uma estratégia de opções de propagação de borboleta, um investidor combinará uma estratégia de dispersão e uma estratégia de disseminação de urso e usará três preços de exercício diferentes. Por exemplo, um tipo de spread borboleta envolve a compra de uma opção de compra (put) com o preço de exercício mais baixo (mais alto), vendendo duas opções de compra com um preço de exercício mais baixo e uma última ligação opção a um preço de exercício ainda maior (menor). (Para mais informações sobre esta estratégia, leia Configurando Armadilhas de Lucro com Spreads de Borboleta.) 9. Condor de Ferro Uma estratégia ainda mais interessante é o condor de Ion. Nesta estratégia, o investidor detém simultaneamente uma posição longa e curta em duas estratégias estrangeiras diferentes. O condor de ferro é uma estratégia bastante complexa que definitivamente requer tempo para aprender e praticar para dominar. (Recomendamos que você leia mais sobre essa estratégia em Take Flight com um condor de ferro. Se você for para Conders de Ferro e tentar a estratégia para você mesmo (sem riscos) no Simulador de Investopedia) 10. Iron Butterfly A estratégia de opções finais que demonstraremos aqui está a borboleta de ferro. Nessa estratégia, um investidor combinará um straddle longo ou curto com a compra ou venda simultânea de um estrangulador. Embora semelhante a uma propagação de borboletas, essa estratégia difere porque usa tanto chamadas quanto puts, em oposição a uma ou outra. Os lucros e perdas são limitados dentro de um intervalo específico, dependendo dos preços de exercício das opções utilizadas. Os investidores costumam usar opções fora do dinheiro em um esforço para cortar custos e, ao mesmo tempo, limitar o risco. Nada contido nesta publicação destina-se a constituir aconselhamento jurídico, fiscal, de valores mobiliários ou de investimento, nem uma opinião sobre a adequação de qualquer investimento, nem uma solicitação de qualquer tipo. As informações gerais contidas nesta publicação não devem ser postas em prática sem obter aconselhamento jurídico, fiscal e de investimento específico de um profissional licenciado. Artigos Relacionados Uma compreensão completa do risco é essencial na negociação de opções. Então, é conhecer os fatores que afetam o preço da opção. As opções oferecem estratégias alternativas para os investidores lucrarem com a negociação de títulos subjacentes, desde que o iniciante entenda. 3 Estratégias de opções rentáveis ​​3 Negociações de opções lucrativas Na busca pelas melhores estratégias de opções. Eu descobri que existem muitas maneiras de perder opções de negociação de dinheiro (confie em mim, eu sei o que estou falando a esse respeito). Seria útil se nos dessem múltiplas vidas para aperfeiçoar nossos métodos de negociação e investimento. Infelizmente, tudo o que temos é esta vida e o momento presente. E isso significa muita tentativa e erro. Mas tentativa e erro não significam que você deve cometer os mesmos erros que todos os outros. Ou o mesmo número. Uma grande parte da parte experimental consiste em educar-se para reduzir a porção de erro. E o propósito de se educar, quando se trata de troca de opções, é eliminar o maior número possível de erros possíveis. Aviso de negociação de opção Em sua própria busca pelas melhores estratégias de opções. O maior erro potencial que você deseja eliminar de antemão é adotar uma filosofia de negociação ou investimento que realmente não combina com você. Por exemplo, eu me conheço bem o suficiente agora para perceber que a negociação especulativa pura NÃO combina com a minha personalidade (embora, de tempos em tempos, eu ainda seja tentada). Isso não é um golpe em negociação ou comerciantes. Pelo contrário, tenho um tremendo respeito por aqueles que são capazes de negociar para ganhar a vida ou para uma parte significativa de sua renda. Isso absolutamente pode ser feito. Mas é preciso a pessoa certa com a mistura certa de inteligência analítica, treinamento técnico e fortaleza psicológica para ter sucesso. Se você realmente for atraído por uma abordagem mais centrada nas transações, posso recomendar com segurança alguns sites gratuitos, de alta qualidade e confiáveis ​​que o ajudarão imensamente: guia de negociação de ações on-line e opções de negociação de giro. O Investidor-Investidor Híbrido Eu suspeito, entretanto, que há muitas pessoas por aí como eu. Podemos não ter as habilidades matemáticas perfeitas para nos tornarmos grandes traders profissionais em tempo integral, e mesmo que pudéssemos ser bem sucedidos nisso, ainda não temos a personalidade necessária para até mesmo querer ser grandes traders profissionais em tempo integral. Mas também não se contentaram com uma estratégia simples de comprar e manter. Não é necessariamente impaciente que apenas comprar e manter por si só não funciona (embora comprar e manter e trapacear faz). A ideia de investir por meio de fundos mútuos ou ETFs também é desagradável. Parece errado de alguma forma, um desperdício de potencial e chato como o inferno. Ah, e uma outra coisa - não funciona melhor do que comprar e manter em linha reta. Além disso, também não foram os tipos de pessoas que abdicam de nossos investimentos, que simplesmente entregam nosso dinheiro e deixam que alguém o administre para nós, apenas nos poupem os detalhes, almejando Bernie Madoff. Podemos não ser comerciantes puros, mas reconhecemos que os detalhes ainda são importantes. As 3 melhores estratégias de opção para investidores cotidianos / investidores Suponho, no fundo, que eu seja algum tipo de estruturalista. Eu costumo ver a estrutura tanto quanto os detalhes (a floresta e as árvores, se você quiser). Seja obras de arte, campanhas políticas ou estratégias de opções, estou interessado em estudar como as coisas intangíveis são projetadas e por que elas funcionam (ou por que não funcionam). Então eu realmente pensei muito sobre quais são as melhores estratégias de opções do ponto de vista estrutural. Existem estratégias de negociação de opções eficazes que não exigem perícia profissional com análise técnica? Existem estratégias ou métodos de opções relativamente simples para aumentar os retornos sem ter que assumir riscos excessivos? Se essas estratégias existem e se são efetivas, o que as torna efetivas. - o que se segue são minhas próprias opiniões subjetivas, formadas a partir de minhas próprias experiências e preconceitos pessoais: Do ponto de vista estrutural, posso identificar três tipos separados de estratégias de opções que podem ser muito lucrativas para o comerciante cotidiano. O único traço comum que esses métodos compartilham é que, em algum nível, total ou parcialmente, eles contam com o prêmio de tempo de venda: Retorno das Melhores Estratégias de Opção para a Grande Página de Estratégias de Negociação de Opções.